螞蟻集團(tuán)“A+H”股上市募集資金約2300億元，有望成為目前為止全球最大規(guī)模IPO。螞蟻集團(tuán)此次選擇在科創(chuàng)板上市，是A股市場(chǎng)逐漸成熟的標(biāo)志，將為A股帶來長(zhǎng)期穩(wěn)定的增量資金，增強(qiáng)國(guó)內(nèi)上市公司對(duì)國(guó)外資本的吸引力，有利于活躍和繁榮中國(guó)市場(chǎng)。同時(shí)，螞蟻集團(tuán)在科創(chuàng)板上市的示范效應(yīng)有望為A股引來更多新經(jīng)濟(jì)“血液”。
螞蟻集團(tuán)“A+H”股上市認(rèn)購(gòu)正在進(jìn)行中。10月27日，因申購(gòu)火爆，螞蟻集團(tuán)在H股的機(jī)構(gòu)發(fā)行部分將于10月28日下午5時(shí)結(jié)束認(rèn)購(gòu)，比原計(jì)劃提前兩天。
10月29日，螞蟻集團(tuán)A股也將進(jìn)行申購(gòu)。螞蟻集團(tuán)公告顯示，A股發(fā)行價(jià)格為68.80元/股，H股發(fā)行價(jià)格為80.00港元/股。刨除匯率影響后，H股發(fā)行價(jià)格與A股基本持平。
或刷新A股總市值排行
10月26日晚7時(shí)30分，螞蟻集團(tuán)啟動(dòng)了H股國(guó)際認(rèn)購(gòu)。僅1個(gè)小時(shí)，H股機(jī)構(gòu)發(fā)行部分已經(jīng)超額認(rèn)購(gòu)，其中大部分都是10億美元級(jí)別大單。僅僅過了3個(gè)小時(shí)，認(rèn)購(gòu)金額就超過1000億美元。因申購(gòu)太火爆，螞蟻集團(tuán)在H股的機(jī)構(gòu)發(fā)行部分將提前兩天結(jié)束。
10月29日，螞蟻集團(tuán)A股也將進(jìn)行申購(gòu)。目前A股市場(chǎng)市值最大的上市公司是貴州茅臺(tái)，總市值為2.04萬億元。業(yè)內(nèi)分析人士預(yù)計(jì)，螞蟻集團(tuán)上市后大概率將取代貴州茅臺(tái)，成為A股市場(chǎng)總市值最高的上市公司。
螞蟻集團(tuán)“A+H”股上市更有望成為全球最大規(guī)模的IPO。根據(jù)螞蟻集團(tuán)公告，按本次A股發(fā)行價(jià)格68.80元/股計(jì)算，A股超額配售選擇權(quán)（綠鞋機(jī)制）行使前，預(yù)計(jì)發(fā)行人募集資金總額為1149.45億元；若A股超額配售選擇權(quán)全額行使，預(yù)計(jì)發(fā)行人募集資金總額為1321.86億元。今年上市的中芯國(guó)際也曾創(chuàng)下近年來最大IPO，募集資金532.3億元，但與螞蟻集團(tuán)的募資規(guī)模相比仍有較大差距。
港股部分，螞蟻集團(tuán)募資1319.91億港元（綠鞋機(jī)制行使前），超過阿里巴巴、工商銀行，僅次于友邦保險(xiǎn)，躋身港股第二大IPO。
在定價(jià)方面，螞蟻集團(tuán)IPO也具有標(biāo)志性意義。一位資深投行人士表示，這一全球最大規(guī)模IPO在國(guó)內(nèi)完成了定價(jià)，而國(guó)際定價(jià)跟隨國(guó)內(nèi)價(jià)格來確定。這是大型科技公司第一次在美國(guó)以外的市場(chǎng)完成大規(guī)模定價(jià)，也是國(guó)內(nèi)定價(jià)第一次影響國(guó)際資本市場(chǎng)，因此具有標(biāo)志性意義。
目前，螞蟻集團(tuán)在H股IPO的國(guó)際發(fā)售部分已經(jīng)被大量超額認(rèn)購(gòu)，來自多家全球頂級(jí)主權(quán)財(cái)富基金、全球和地區(qū)的多頭賬戶以及技術(shù)專家賬戶認(rèn)購(gòu)非常積極。
引全球長(zhǎng)期資金流入A股
螞蟻集團(tuán)的超大規(guī)模IPO，有望為A股帶來長(zhǎng)期穩(wěn)定的增量資金。
螞蟻集團(tuán)最新公告首次披露了其在科創(chuàng)板IPO的戰(zhàn)略投資者陣容：覆蓋國(guó)內(nèi)外29家頂級(jí)投資者，包括頂級(jí)主權(quán)基金，國(guó)內(nèi)頂尖保險(xiǎn)公司、銀行、大型國(guó)企以及民營(yíng)企業(yè)等。具體看，除了此前披露的阿里巴巴之外，螞蟻集團(tuán)在科創(chuàng)板的戰(zhàn)略投資者包括：全國(guó)社�；�、中投、加拿大養(yǎng)老金、新加坡政府投資、淡馬錫、阿布達(dá)比投資局等全球主權(quán)基金；國(guó)壽、人保、太平、中再、陽光、泰康等保險(xiǎn)公司；中石油、招商局、五礦、中遠(yuǎn)海運(yùn)等大型國(guó)企。
這些戰(zhàn)略投資者中，主權(quán)基金、養(yǎng)老和社�；稹㈦U(xiǎn)資等均為典型的長(zhǎng)期投資者，其目的是長(zhǎng)期配置資產(chǎn)，不以短期盈利為目標(biāo)，投資具有內(nèi)在穩(wěn)定性。因此，市場(chǎng)普遍認(rèn)為，這些戰(zhàn)略投資者將借螞蟻集團(tuán)IPO成為A股市場(chǎng)的重要長(zhǎng)期投資者。
值得注意的是，全國(guó)社�；鸫舜我沧芳油顿Y了70億元，認(rèn)購(gòu)超1億股螞蟻集團(tuán)新股，成為除阿里集團(tuán)外認(rèn)購(gòu)金額最大的戰(zhàn)略投資者。在近期舉行的第二屆外灘金融峰會(huì)上，全國(guó)社�；鹄硎聲�(huì)副理事長(zhǎng)陳文輝表示，希望螞蟻集團(tuán)多給一些戰(zhàn)略配售額度，為全國(guó)人民多賺點(diǎn)養(yǎng)老錢。2015年，社�；鹨�75億元入股螞蟻集團(tuán)，認(rèn)購(gòu)近7億股。按螞蟻集團(tuán)A股發(fā)行價(jià)計(jì)算，這筆投資目前價(jià)值超過480億元，5年時(shí)間增長(zhǎng)5倍多。
中南財(cái)經(jīng)政法大學(xué)數(shù)字經(jīng)濟(jì)研究院高級(jí)研究員莫開偉表示，螞蟻集團(tuán)在科創(chuàng)板上市將會(huì)給A股帶來更多想象空間，將極大地增強(qiáng)國(guó)內(nèi)上市公司對(duì)國(guó)外資本的吸引力，有效拓寬資金來源，更利于活躍和繁榮中國(guó)市場(chǎng)。
互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)回歸或提速
此次螞蟻集團(tuán)在A股上市還被賦予了更多期望。
福布斯2020全球企業(yè)榜顯示，全球?qū)嵙ψ顝?qiáng)的科技公司被美國(guó)和中國(guó)瓜分：蘋果、微軟、字母表（谷歌母公司）、亞馬遜、阿里巴巴、騰訊等公司均進(jìn)入了全球前10名。但從資本市場(chǎng)來看，這些科技巨頭幾乎全部首選赴美上市。
科創(chuàng)板設(shè)立后，發(fā)行制度方面實(shí)現(xiàn)了重要突破，有利于吸引貨真價(jià)實(shí)的高科技、新經(jīng)濟(jì)代表性企業(yè)回歸A股。因此，螞蟻集團(tuán)此次選擇在A股上市，也被賦予了更多期待——市場(chǎng)期望這一“領(lǐng)頭羊”能扭轉(zhuǎn)互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)赴美上市潮。
商務(wù)部國(guó)際貿(mào)易經(jīng)濟(jì)合作研究院研究員梅新育認(rèn)為，前幾年，中國(guó)優(yōu)秀的互聯(lián)網(wǎng)公司要上市，只能去美股或者港股市場(chǎng)。現(xiàn)在，螞蟻集團(tuán)這樣的科技巨頭上市發(fā)生在A股市場(chǎng)而不是海外市場(chǎng)，是國(guó)家經(jīng)濟(jì)和A股市場(chǎng)逐漸成熟的標(biāo)志。
證監(jiān)會(huì)數(shù)據(jù)顯示，科創(chuàng)板、創(chuàng)業(yè)板注冊(cè)制改革落地以來，上市資源充足，流動(dòng)性明顯超過其他板塊。
武漢科技大學(xué)金融證券研究所所長(zhǎng)董登新表示，螞蟻集團(tuán)在科創(chuàng)板上市釋放了重大信號(hào)，這表明科創(chuàng)板對(duì)新業(yè)態(tài)新模式的包容�！翱苿�(chuàng)板+注冊(cè)制”順利推行以來，整體是非常成功的，但是還缺乏真正意義上的“大品牌”。像螞蟻集團(tuán)這樣的新經(jīng)濟(jì)概念公司，正是科創(chuàng)板所需要的，對(duì)提升科創(chuàng)板的市場(chǎng)地位和投資價(jià)值至關(guān)重要。
在螞蟻集團(tuán)上市后，A股市場(chǎng)未來有望迎來更多新鮮“血液”。博時(shí)消費(fèi)創(chuàng)新基金基金經(jīng)理肖瑞瑾表示，美股市值前10名的公司中，有7家為科技公司。美股能出現(xiàn)長(zhǎng)達(dá)10年的牛市，也主要靠這些高成長(zhǎng)性的科技公司帶動(dòng)。在重量級(jí)金融科技公司的帶動(dòng)下，未來將有更多科技公司登陸科創(chuàng)板。（經(jīng)濟(jì)日?qǐng)?bào)·中國(guó)經(jīng)濟(jì)網(wǎng)記者 陳果靜）
手機(jī)看中經(jīng)